Государственный нефтяной фонд Азербайджанской Республики

Государственный нефтяной фонд Азербайджанской Республики
азерб. Azərbaycan Respublikası Dövlət Neft Fondu англ. The State Oil Fund of the Republic of Azerbaijan
Административный центр	Баку, Азербайджан Проспект Гейдара Алиева (Баку), Азербайджан
Локация	Азербайджан
Тип организации	Суверенный фонд
Руководители
Исполнительный директор	Исрафил Маммадов[1]
Основание
Дата основания	29 декабря 1999
Активы	55 млрд 521,27 млн долл. США (30 сентября 2023)[2]
Награды	Премия ООН за «Повышение прозрачности, подотчетности и отзывчивости на государственной службе» (2007 г.) «Награда ИПДО 2009» за приверженность принципам и критериям ИПДО и ее достижения в реализации ИПДО
Сайт	oilfund.az

Государственный нефтяной фонд Азербайджанской Республики (азерб. Azərbaycan Respublikası Dövlət Neft Fondu (ARDNF); англ. The State Oil Fund of the Republic of Azerbaijan (SOFAZ); русская аббр. — ГНФАР) — суверенный фонд Азербайджана, целью которого является управление нефтяными сверхдоходами.

Фонд создан 29 декабря 1999 года. 29 декабря 2000 года было принято положение о ГНФАР^[3]. В июле 2001 года утверждены правила размещения средств Фонда.

ГНФАР приступил к работе с июля 2001 года^[4].

В 2007 году ГНФАР был удостоен Награды ООН за государственную службу. В феврале 2009 года Азербайджан был принят в качестве полноправного члена Инициативы прозрачности в нефтяной промышленности.

Большую часть доходов фонда от нефти и газа составляют доходы от продажи нефти и газа в рамках государственной доли Азербайджана в проектах Азери — Чираг — Гюнешли и Шах-Дениз. Кроме того, от реализации проекта Азери — Чираг — Гюнешли согласно соглашению о разделе продукции Фонд получает также бонусные выплаты в размере 450 миллионов долларов в год.

Основными расходами фонда является ежегодный трансферт в государственный бюджет.

Фонд играет важную роль в формировании государственного бюджета Азербайджана. Также фондом осуществляется финансирование социально значимых проектов в Азербайджане.

Целью деятельности ГНФАР является создание финансовых резервов Азербайджана за счёт дополнительных доходов от углеводородного сырья.

Основные задачи:

• поддержание макроэкономической стабильности посредством защиты экономики страны от возможного отрицательного влияния роста внешних валютных поступлений
• развитие ненефтяного сектора Азербайджана
• накопление и сбережение доходов, полученных от продажи нефтегазовых ресурсов
• направление части нефтяных доходов на социальное и экономическое развитие страны

Руководство ГНФАР осуществляет Исполнительный директор, назначаемый и освобождаемый от должности Президентом Азербайджана.

Исполнительный директор имеет право издавать акты об управлении и размещении валютных средств ГНФАР

Общий контроль над деятельностью фонда осуществляется Наблюдательным Советом.

Источники формирования доходов ГНФАР^[5]:

• Доля Азербайджана от выручки от экспорта углеводородов согласно соглашению о разделе продукции^[6]
• Акционные сборы, уплачиваемые иностранными инвесторами за использование контрактных площадей для освоения углеводородных ресурсов
• Доходы от транзита нефти и газа через территорию Азербайджана
• Доходы от управления активами ГНФАР
• Бонусы по нефтяным и газовым соглашениям, выплачиваемые инвесторами

Направления расходов ГНФАР:

• трансферт в государственный бюджет
• решение неотложных общенациональных проблем
• строительство и реконструкция инфраструктуры, объектов стратегического значения

Согласно закону Азербайджана «О бюджетной системе», расходы ГНФАР являются составной частью сводного государственного бюджета страны, и вместе с государственным бюджетом ежегодно рассматриваются и утверждаются парламентом.

Деятельность Нефтяного фонда по управлению валютными средствами осуществляется согласно Правилам хранения, размещения и управления валютными средствами Государственного нефтяного фонда Азербайджана, утверждённым указом Президента АР № 511 от 19 июня 2001 года.

Процесс составления и исполнения бюджета Фонда регулируются правилами составления и исполнения программы (бюджета) годовых доходов и расходов Государственного нефтяного фонда Азербайджана, утвержденными указом Президента АР № 579 от 12 сентября 2001 года.

Базовой валютой инвестиционного портфеля ГНФАР определён доллар США. Согласно инвестиционной политике Фонда, инвестиционный портфель на 65 % сформирован из активов в долларах США, 20 % — в евро, 5 % — в фунтах стерлингах, 10 % — в других валютах.

С 2012 года в инвестиционный портфель Фонда включены акции. Фонд стремится диверсифицировать инвестиционный портфель по различным финансовым инструментам.

В соответствии с инвестиционной политикой Фонда 50 % от общей стоимости долгосрочного инвестиционного портфеля могут быть вложены в долговые обязательства и инструменты денежного рынка, 25 % — в акции, 10 % — в золото и до 15 % — в недвижимость.

Портфель акций состоит из акций, котирующихся на фондовых биржах, и прямых инвестиций.

По итогам третьего квартала 2022 года портфель акций Фонда составил 18,7 %. Он включает 24 страны и более 1500 крупных компаний^[7].

На 2023 год инвестиционный портфель Фонда состоит в основном из ценных бумаг с фиксированным доходом. Фондом осуществляется 3400 инвестиций в 17 валютах в более чем 60 странах мира^[8].

На 1 июля 2024 года активы Фонда составили 58 млрд долл.^[9][10]

Доходы фонда от проекта Шах-Дениз в 2022 году составили 1,4 млрд долл США, в 2023 — 1,3 млрд долл США.

Фонд осуществляет финансирование в существенном объёме стратегически важных для страны социально-экономических проектов. Направления финансирования выбираются в начале каждого года согласно ежегодному указу президента АР о государственном бюджете.

ГНФАР за период деятельности осуществил финансирование слeдующих проектов в рамках доли участия Азербайджанской Республики:

• строительство нефтепровода Баку — Тбилиси — Джейхан
• строительство водопровода Огуз — Габала — Баку, обеспечившего питьевой водой г. Баку
• формирование уставного капитала Азербайджанской инвестиционной компании (АИК)
• строительство железной дороги Баку — Тбилиси — Карс
• программа по обучению азербайджанских студентов за рубежом на период 2007—2015 годов
• строительство нефтеперерабатывающего завода «Star» в Турции
• прокладка газопровода TANAP
• строительство новой современной плавучей буровой установки в Каспийском море

ГНФАР продолжает финансирование слeдующих проектов:

• помощь беженцам и вынужденным переселенцам из Нагорного Карабаха;
• реконструкция Самур-Апшеронской ирригационной системы
• государственнaя программа по повышению международной конкурентоспособности системы высшего образования в Азербайджане на 2019—2023 годы
• государственная программа обучения молодёжи в престижных высших учебных заведениях зарубежных стран на 2022—2026 годы

В 2023 году фондом на реализацию программы по повышению международной конкурентоспособности системы высшего образования в Азербайджане выделено 38,5 млн. манат. В 2024 году на реализацию данной программы будет выделено 33,5 млн. манат. В рамках этой программы осуществляется финансирование программ двойного диплома между ВУЗами Азербайджана и ведущими зарубежными ВУЗами, финансирование обучения в докторантуре граждан Азербайджана за рубежом.

На финансирование программы обучения молодёжи в престижных высших учебных заведениях зарубежных стран в 2023 году выделено 36,7 млн манат. В 2024 году на реализацию данной программы планируется выделение 47,5 млн манат. В рамках программы финансируется обучение 400 человек (320 чел. в магистратуре, 80 — в бакалавриате).

• Boyarchuk, Dmytro. Azerbaijan's Fiscal Policy after the Oil Boom (англ.) // CASE Network E - Briefs. — 2012. — February.
• Farid Guliyev. Oil Wealth, Patrimonialism, and the Failure of Democracy in Azerbaijan (англ.). — Rochester, NY: Social Science Research Network, 2009-01-15. — No. ID 1329483.
• Experiences with Oil Funds: Institutional and Financial Aspects  (неопр.). worldbank 69—79, 177-190 (2006).
• Center for Economic and Social Development. Azerbaijani Oil Fund: Fiscal Consolidation, Volatility and Oil Wealth (англ.). — 2017-05-03.

• Официальный сайт
• Azərbaycan Respublikasının Dövlət Neft Fondunun yaradılması haqqında  (азерб.)
• Azərbaycan Respublikasının Dövlət Neft Fondu haqqında Əsasnamənin təsdiq edilməsi barədə  (азерб.)
• Azərbaycan Respublikası Dövlət Neft Fondunun "İllik gəlir və xərclər proqramının (büdcəsinin) tərtibi və icrası Qaydaları"nın təsdiq edilməsi haqqında  (азерб.)
• Azərbaycan Respublikasının Dövlət Neft Fondunun 2002-ci il büdcəsi haqqında  (азерб.)
• Azərbaycan Respublikası Dövlət Neft Fondunun 2023-cü il büdcəsinin icrası haqqında  (азерб.)
• Organizational structure  (англ.)
• History  (англ.)
• Chronology  (англ.)
• Decree of the President of the Republic of Azerbaijan On establishment of the State Oil Fund of the Republic of Azerbaijan  (англ.)
• Statute of the State Oil Fund of the Republic of Azerbaijan  (англ.)
• Rules on management of foreign currency assets of the State Oil Fund of the Republic of Azerbaijan  (англ.)
• Rules on the preparation and execution of the annual program of revenues and expenditures (budget) of the State Oil Fund of the Republic of Azerbaijan  (англ.)
• About the Fund's budget  (англ.)
• About the state budget  (англ.)
• Supervisory Board  (англ.)
• Recent figures  (англ.)
• Доходы SOFAZ от «Шах Дениз» достигли самого высокого показателя в истории - ИНТЕРВЬЮ с Исрафилом Мамедовым