Одного разу Вовк вкрав новонародженого Теляту і приніс його додому, щоб з'їсти, однак пожалів нетяму і вирішив його поки не їсти, а почекати, поки той виросте. Так, Вовк прив'язується до Телятка, піклується про нього, годує молоком, співає колискові, читає книжки. Заради Телятка, Вовк наводить чистоту — «дітки — вони в багнюці рости не можуть». А Кабана, який суне Теляті сигарету, Вовк буквально жене ганчіркою.
Поступово, Вовк і Теля настільки звикли один до одного, що стали жити як батько й син. Але колишні дружки Вовка — Ведмідь, Кабан та Лисиця — у що б то не стало хочуть вкрасти у нього Телятка і з'їсти, чого б їм це не коштувало, хоча Ведмідь намагався було відмовити їх. Спочатку Вовк їм натякав на те, що його вихованець занадто маленький, а пізніше їх прогнав з двору сам виріс і зміцнів Теля… вірніше, вже не Теля, а справжній Бугай.
Диплом на VII МКФ дитячих і юнацьких фільмів в Томаре (Португалія)[2].
DVD
Мультфільм випускався на DVD у збірнику мультфільмів «Masters of Russian Animation Volume 3». Мультфільми на диску: «Казка казок» (1979), «Полювання» (1979), «Останнє полювання» (1982), «Жив-був пес» (1982), «Подорож мурашки» (1983), «Лев і бик» (1983), «Вовк і теля» (1984), «Балаган» (1981), «Стара драбина» (1985), «Королівський бутерброд» (1985), «Про Сидорова Вову» (1985).[3]
10 листопада2009 року відбувся реліз мультфільму на DVD, який був підготовлений компанією «Крупний план». При запису була використана цифрова реставрація зображення і звуку. Крім нього, на диску також містилися й інші мультфільми: «Різні колеса», «Хочу битися!», «Чуня», «Терем-теремок», «А що ти вмієш?», «Пропав Петя-півник», «Пряник».
